Diablo é um RPG de estratégia isométrica e um dos exemplos mais conhecidos do subgênero RPG de ação. Embora algumas das mecânicas do jogo se assemelhem a um RPG típico, todas as ações são feitas em tempo real, assim como em um jogo de ação. O jogador tem que matar hordas de monstros através de níveis de masmorra aleatórios para ganhar pontos de experiência, ouro e uma variedade de equipamentos para reforçar a potência de matar monstros do herói.

Situado no fictício Reino de Khanduras, localizado no mundo de Sanctuary, Diablo faz o jogador assumir o controle de um herói solitário que luta para livrar o mundo de Diablo, o Senhor do Terror. Sob a cidade de Tristram, o jogador viaja por dezesseis níveis de masmorra, entrando no próprio Inferno para enfrentar Diablo.